Откатный свинговый метод


Если вы хотите, чтобы интеллект признал действительным выбранный вами торговый метод, вы должны разработать этот метод на основе здравых предпосылок. Вашему интеллекту нужно, чтобы вы создавали торговую стратегию, исходя из разумных и логичных принципов. Если вы не в силах осознанно изложить эти принципы, не ограничиваясь только интуитивными соображениями, придется принимать решения, минуя собственный рассудок. Без участия правого полушария вы не будете столь уверены в своих решениях. В трейдинге необходимо использовать и интуицию, и интеллект.
Предпосылка откатного свингового метода заключается в том, что рынок, как правило, несколько дней движется в одном направлении после отката от очевидного уровня поддержки и сопротивления. Следовательно, именно этот метод свинговой торговли особенно хорошо подходит для рынка, движущегося в ценовом диапазоне, ограниченном этими уровнями. Он также годится для торговли в направлении главного тренда в периоды значительных движений на бычьем и медвежьем рынках.
Трейдинг целостного разума должен начинаться с представления модели идеальной сделки. Задача левого полушария — найти примеры, которые наиболее близко соответствуют данному образцу. Чтобы продемонстрировать вам, как это работает, я начну с модели откатного свингового метода, а затем приведу один особый пример, который очень близок к идеальному. Затем я расскажу, в чем данный пример не соответствует идеалу, а также докажу, что эти отличия не имеют принципиального значения.
На рис. 6.1 показана модель идеальной откатной свинговой торговли.

Рис. 6.1. Идеальная откатная свинговая торговля
Эта модель иллюстрирует откатную свинговую сделку покупки, совершаемую на растущем рынке. Суть ее заключается в том, чтобы покупать акции в начале отскока (отката) от уровня поддержки, когда расстояние от этого уровня до линии сопротивления значительно больше, чем входной риск.
Важнейшие составляющие такого метода заключаются в следующем.
1. Рынок должен четко обозначить уровни поддержки и сопротивления, заданные по меньшей мере одной якорной точкой на графике для каждой из линий. Каждая якорная точка должна визуально выделяться до и после операционного дня.
2. Должна существовать значительная ценовая разница между уровнями поддержки и сопротивления.
3. Рынок должен возвращаться, чтобы протестировать уровень поддержки. Это может быть прорыв вниз или тест поддержки, когда цена приближается к уровню поддержки.
4. Рынок должен демонстрировать явный откат от уровня поддержки.
5. Сделку следует заключать в ожидании того, что после нескольких дней падения цикл развернется на повышение, которое также продлится несколько дней.
6. Сделку следует совершать с учетом всего торгового цикла.
Теперь рассмотрим, как эта идеальная модель применима в реальности. Обратите внимание на график ценных бумаг компании Cisco (CSCO), к которому мы уже обращались, разбирая уровни поддержки и сопротивления в главе 4. Посмотрите на рис. 6.2 и подумайте, как трейдер, принимая во внимание уровень поддержки, может предугадать движение акций вверх после отката от уровня поддержки, который составляет $17,80.

Рис. 6.2. Свинговый откат
Обратите внимание: покинув уровень, принятый нами за линию поддержки, курс акций поднялся до $19,40, или более чем на половину промежутка от точки поддержки до уровня сопротивления, равного $20. Это не так высоко, как бы мне хотелось. В идеале цена поднялась бы снова почти до уровня сопротивления, то есть приблизилась бы к $20. Но это не хрестоматийный пример, как и большая часть всех реальных примеров. Тем не менее повышение до $19,40 существенно и в данном случае достаточно, поскольку оно и по вертикали, и по горизонтали отделяет нас от нижней точки, принятой за точку поддержки, и позволяет нам визуально определить якорную точку и ту точку, которая вероятнее всего послужит уровнем поддержки.
Как показывает график, после достижения точки поддержки курс акций обязательно повышается. Точку поддержки непременно должны видеть другие трейдеры . Она должна служить психологической цели и играть роль ценового ориентира, который усиливает давление покупателей но мере того, как цена снова опускается до этого уровня. Видимое на графике снижение цены, за которым следует значительный подъем, как раз служит этой цели. Трейдеры ожидают потенциального повышения курса, если ценовой уровень, принятый за линию поддержки, явно выделяется на графике. Эта точка должна быть заметна визуально . По этой причине необходимы вертикальный (ценовой) и горизонтальный (временной) интервалы.
Следовательно, повышение курса до $19,40 — это начало установки на откатный свинговый метод, поскольку откат вверх с $17,80 до примерно 19,30 создает на графике точку поворота, которая и обеспечит поддержку, если цена снова упадет. Повышение длится несколько дней, а за ним следует двухдневный спад.
В следующий раз цена падает до точки, обозначенной на графике как пункт прорыва, и мы получаем второе подтверждение формирования условий отката: прорыв ниже уровня поддержки или очень тесное приближение к этому уровню.
В данном случае цена пробивает линию поддержки и мы получаем прорыв, а не просто тест поддержки. При всех прочих равных прорыв лучше, чем отскок, который не опускается ниже уровня поддержки: все трейдеры, которые установили стопы непосредственно под уровнем поддержки, теперь выходят с рынка, поскольку их стопы сработали. Повышение цены после достижения таких стопов несколько интенсивнее, чем рост в том случае, если стоп не сработал.
Затем на точке, названной откатом, мы получаем триггер (сигнал) для сделки: это цена, которая превышает максимумы предшествующих дней. Она значительно выше уровня поддержки, если принимать во внимание расстояние между линиями поддержки и сопротивления. Если вы имеете прорыв, то вам известна цена максимума предыдущих дней и, следовательно, вы можете установить приказ на покупку как раз выше этого уровня. Если приказ выполнен, вы понимаете, что вас ждет сделка, которая отвечает критериям откатного свингового метода.
В данном случае я считаю прорыв выше максимумов предыдущих дней существенным превышением уровня сопротивления. Быстро определить это можно в том числе и визуально. Если вы предпочитаете более конкретные принципы, ориентируйтесь на процентное соотношение. Например, в нашем случае разница между уровнем поддержки ($17,80) и линией сопротивления ($20) составляет $2,20. Таким образом, цена срабатывания отката вычисляется как $17,80 + $0,22 - $18,02, что на 10 % выше поддержки. То есть определенный мною на глаз «существенный ценовой отскок», или же, выражаясь более конкретно, повышение на 10 %, которое произошло 26 мая, когда был преодолен максимум предыдущего дня, как раз и инициирует применение метода откатной свинговой торговли.
Обратите внимание, что этот трейд также имеет отношение к циклической природе торгов акциями компании Cisco (CSCO). Уровень поддержки был изначально установлен на дне падающего цикла. За ним последовало двухдневное повышение, в результате которого был достигнут максимум в районе $19,30. Затем рыночный цикл развернулся и стал нисходящим в течение трех дней подряд. Сделка, совершенная 26 числа, ознаменовала первый день цикла потенциального роста. Это увеличивает вероятность того, что она окажется успешной.
На рис. 6.3 под данными CSCO я привел часть графика индекса рынка ценных бумаг S&P 500. Обратите внимание, насколько точно циклы индекса, характеризующего рыночную ситуацию в целом, совпадают с рыночными циклами отдельных акций (CSCO). Большая часть акций очень сильно связана с динамикой всего рынка. Поэтому прежде чем войти в новую позицию, вы должны убедиться в том, что общий рыночный цикл соотносится с циклом конкретных акций, с которыми вы хотите заключить сделку.

Рис. 6.3. Общая рыночная синхронизация
Заметьте, что уровень поддержки цен S&P также дает индексу платформу для скачка. Следовательно, метод свинговой торговли сработает с большей вероятностью, если общий рыночный цикл понижался и только что развернулся в обратном направлении, а цикл отдельных акций, в данном случае Cisco, снижался на протяжении нескольких дней и опять же только что пошел вверх, и начало восходящего цикла совпадает с откатом от уровня поддержки как всего рынка, так и отдельных ценных бумаг. Сочетание этих четырех факторов представляет собой идеальные условия для метода откатной свинговой торговли.
Хоть это и отличная ситуация для откатного свингового метода, психологически трейдеру будет нелегко заключить сделку. После того как 26 мая трейдер вошел в позицию на уровне порядка $18,15, цена явно пошла вверх, но затем отскочила и в течение последующих трех дней удерживалась между $18,10 и 18,70, прежде чем наконец взлететь до $19,701 июня. Три дня перед рывком вверх оказались бы сложными для многих трейдеров: наблюдать, как потенциальная прибыль значительно уменьшается, затем возвращается, а затем сокращается снова, нередко тяжело эмоционально.
Откатный метод, как и прочие методы свинговой торговли, имеет очень короткую цепь для выхода. Вы устанавливаете стоп как раз под минимумом текущего прорыва. Например, ниже минимума в $17,61, установленного 26 мая, — приблизительно на уровне $17,50. Такой стоп заставит вас выйти из позиции, если сделка не сработает.
После того как курс пройдет более половины пути к уровню сопротивления, вы можете получить значительную прибыль. Если так и случилось, вы должны выходить, когда цена немного опустится. Проще всего установить стоп на уровне минимума предыдущего дня — тогда вы выйдете, если курс акций упадет ниже. Такой подход позволяет вам следовать за длительным движением цены в одном направлении и быстро выйти, если произойдет реверсия. В примере с Cisco вы бы вышли из позиции 3 июня, когда цена опустилась чуть ниже $19,41. Так что ваша прибыль составила бы $1,25 на акцию при риске около $0,55-0,60.
Теперь я разделю этот метод на четыре составляющие, чтобы обратить особое внимание, какую роль играет интеллект левого полушария и интуиция правого, когда мы торгуем по этому методу.
<< | >>
Источник: Куртис Фейс. Трейдинг, основанный на интуиции. Как зарабатывать на бирже, используя весь потенциал мозга. 2011

Еще по теме Откатный свинговый метод:

  1. 1. Метод капитализации доходов (метод прямой капитализации). 2. Метод дисконтированных денежных потоков. 3. Техника остатка
  2. 16.3. Метод проб и ошибок и графический метод в определении оптимального решения
  3. Метод калькулирования сокращенной себестоимости продукции (метод директкостинга)
  4. Эвристические методы исследований. Фундаментальные методы научного познания
  5. Метод оценки на базе дивидендного дохода (метод капитализации)
  6. Золотые методы. Сегментация для новых рынков. Метод №1. Работа продукта
  7. Метод чистого современного значения (NPV-метод)
  8. Признание доходов и расходов при применении метода начисления и кассового метода.
  9. 19.2. Рационализация методов управления производством и методов работы
  10. Томас Джонс Дорси. Метод графического анализа `крестики-нолики`. Важнейший метод для прогнозирования и отслеживания поведения рыночных цен, 2001
  11. Методы диагностики системы управления. Систематизация методов диагностики
  12. Основные критерии эффективности инвестиционного проекта и методы их оценки. Общая характеристика методов оценки эффективности
  13. МЕТОДЫ МЕНЕДЖМЕНТА